第一回主要介绍了《三国演义》的故事背景和主要人物。东汉末年,宦官当权,民不聊生。灵帝中平元年,张角兄弟发动黄巾起义,官军闻风丧胆。为抵抗黄巾,幽州太守刘焉出榜招兵。榜文前,刘备、关羽、张飞三兄弟萍水相逢,三人都有为国效力之心,于是桃园结为异姓兄弟,投靠了刘焉。